近期我们参加了甘肃地区光伏电站调研，观点如下：(1)四季度集中式电站迎来抢装，但对国内组件市场带动有限，关注弹性最大的逆变器环节。(2)预计今年下半年迎来电站转让高峰。(3)目前已经有较多资本参与进入电站持有环节，优质的电站非常具有吸引力。(4)继续看好电站开发商未来两年的表现。

光伏市场热评： 大型地面光伏电站现抢装潮

国家发改委新发布的电价政策规定，9月1日前核准年底前建成的光伏电站，仍可以享受1元/千瓦时的标杆电价。目前多家组件企业已经满负荷运行，业内预计西部地区将出现光伏电站抢装潮。

我们认为：预计在9月1日拿到核准的装机规模在4-5GW，四季度迎来抢装，预计最终装机或在3-4GW，目前国内一线厂商已经满产，对于全年出货量在15-18GW组件厂商而言3-4GW需求拉动有限，国内市场抢装对逆变器环节拉动最大。

锂电市场热评：国家40 多亿资金扶持新能源汽车企业

工信部副部长苏波近期表示，工信部与财政部共同落实40多亿元资金用于支持新能源汽车企业，用于包括新能源汽车设计、电池开发等在内的专题项目的开发。

我们认为：(1)直补车企，最利好行业龙头比亚迪。(2)关注新能源汽车板块机会，相关标的：比亚迪、中恒电气、江苏国泰、杉杉股份、新宙邦、科力远、奥特迅、大洋机电。

输配电市场热评：能源局在10 个省市开展风电、太阳能光伏发电消纳调研

能源局近期开展监管调研风电、太阳能光伏发电消纳问题，内容包括风电光伏发电接入电网情况、风电光伏发电弃电情况、调度机构优先调度风电光伏发电情况、风电、光伏发电电费(补贴)结算情况。

我们认为：(1)可再生能源并网问题如何解决在本届政府中已经提升到较高层次，预计接下来将有细则不断落地。(2)国家电网逐步加强对可再生能源的消纳，目前风电和光伏并网问题环比改善。(3)关注电站开发商和风电运营商。（御风）